Vid denna tidpunkt gick den amerikanska banksektorn in i en separationsfas.

Under denna period bedrev bankbranschen en relativt enhetlig verksamhet, och både verksamhetens omfattning och verksamhetens storlek var begränsade i någon mån.

I december 1999 antogs Financial Services Modernization Act i USA, som eliminerar gränserna mellan banker, värdepappersinstitut och försäkringsinstitutioner när det gäller affärsomfattning, vilket avslutade nästan 70 år av separation.

 

Bolånens "tidigare liv".

Ursprungligen var hypotekslån huvudsakligen ballongbetalningslån på kort eller medellång sikt.

Dessa lån var dock mycket känsliga för förändringar i bostadspriserna och när den stora depressionen började fortsatte bostadspriserna att falla och bankerna stod inför stora mängder osäkra fordringar, vilket skapade en ond cirkel som resulterade i att invånarna förlorade sina hem och ett stort antal banker går i konkurs.

Efter krisen, för att stimulera ekonomin och lösa invånarnas bostadsproblem, började USA hjälpa invånarna att få hypotekslån i form av statliga garantier.

Federal National Mortgage Association (FNMA eller Fannie Mae) grundades 1938 främst för att köpa inteckningar garanterade av Federal Housing Administration (FHA) och Veterans Administration (VA) och började köpa icke-statligt garanterade vanliga inteckningar 1972.

På den tiden var bolånemarknaden som helhet fortfarande mycket dysfunktionell, och mot en bakgrund av segmentering upptäckte investeringsbankerna gradvis att de genom värdepapperisering av tillgångar kunde bryta upp ett enskilt bostadslån med en stor summa pengar till ett stort antal obligationer av mindre belopp, vilket avsevärt förbättrade likviditeten.

Därför skapade regeringen 1970 Federal Home Mortgage Corporation (FHLMC eller Freddie Mac) för att fullt ut utveckla den sekundära marknaden för bostadslån.

Skapandet av Freddie Mac bidrog direkt till utvecklingen av den sekundära marknaden för bostadslån och gav klartecken för värdepapperisering av bolån.

 

Skillnaden mellan hypotekslångivare och privatbank

När en låntagare funderar på att ansöka om ett bostadslån är de två vanligaste sätten att gå direkt till en bank (Retail Bank) eller till en bolåneförmedlare (Bolånegivare).

Detaljhandelsbanken (kommersiella banken), å andra sidan, är vanligtvis ett blandat företag som erbjuder såväl bolån som finansiella tjänster som sparande, kreditkort, billån och investeringar.

När en låntagare vänder sig till en viss bank kommer de bara att ha tillgång till den bankens information och tjänster, och bankens tjänster är ofta begränsade till själva lånet, vilket gör det svårt att helt integrera krångligheterna i förhållandet mellan bostaden och lånet.

Även om detaljhandelsbankens avgifter kan vara lägre, erbjuder hypotekslångivaren vanligtvis mer professionell service, snabbare svar och ett bredare utbud av produkter för en bredare publik.

Hypotekslångivare kan ge låntagare omfattande och professionell kreditrådgivning, hjälpa gästerna att svara på en mängd komplexa frågor om lån och finansieringsportföljer och hitta den bästa passformen för låntagaren bland dussintals produkter.

Detta innebär också att långivarens position är mer gynnsam för låntagarna, eftersom de har fler alternativ och påtagliga fördelar.

 

Man kan säga att att hitta en bra hypotekslångivare och en bra långivare kan spara pengar, tid och få den bästa produktinformationen första gången.